恐受牵连，“割席断交”

　　为尽快拉来更多投资者的金钱投入泛亚，泛亚抱着“准入时不管，经营出现问题时再处理”的侥幸心态招商。

　　泛亚文件表明，泛亚对成为其授权服务机构的条件审查、要求很高。可实际中，把关人连过场也懒得走。材料显示，本应由泛亚招商事业部副总经理郝保东亲自调查并签字验收的调查表，由他人代签。泛亚规定，授权服务机构不准混业经营，特别是高管不得兼职混业。现实中，一些授权服务机构的高管人员竟全是临时拼凑的。如，宁夏某泛亚授权服务机构的高管曹某，其工作单位为平安保险，讲师朱某工作单位为某教育培训中心，指定结算人员魏某为某账务公司会计，另一高管王某为德帮房产前台接待。也是这样的授权服务机构，网络着你、我、他的资金。

　　泛亚合伙人及其家人、亲戚还开了不少公司，即泛亚授权服务机构，而这些公开亏损的机构，被投资人称作“此地无银三百两”，是典型的“内鬼做鬼、设法作局”，攫取着投资者的财富。

　　2014年11月18日成立的山西华纳泛亚贸易有限公司，股东为郝小海(一说为泛亚招商事业部副总经理郝保东之弟，一说为其亲戚)、郝保东、张丽梅3人。山西君豪投资咨询有限责任公司，股东为田海峰(有投资者说田为泛亚渠道管理中心副总经理张丽梅丈夫)、郝保东。该公司公开的信息是，2013年利润总额为-1.98万元，主营业务收入为0元，负债5万元;2014年利润总额为-0.86万元，负债5.41万元。山西同德鼎晟投资有限公司股东为郝小海、姚海周……

　　被昆明公安机关确认的重点维权代表“竹叶青”等人说，泛亚高管及他们的亲戚朋友注册了不少这样的公司，张丽梅与丈夫田海峰开办的公司，配合泛亚进行圈钱、骗钱、洗钱。今年4月下旬，泛亚发生挤兑后不能出金，而泛亚核心人员、亲朋好友、政府官员出金基本无问题。如张丽梅让其老公出金了2亿到3亿元，单九良还为他的亲朋好友出金，这说明泛亚后台可以自由调控。

　　泛亚授权服务机构有近400家，泛亚危机事件后，泛亚快速做“减法”，企图抹去痕迹，缩水为41家。“竹叶青”等人说，泛亚之所以挥泪斩这么多“马谡”，是因为这些机构经不起调查，泛亚唯恐受到牵连而“割席断交”。

　　在什么样的情况下泛亚才与之“割席断交”?泛亚《授权服务机构风险处置措施(征求意见稿)》是这样说的：对于举报违规者，“一旦证据确凿，关闭该机构后台，停止其开户业务”，“针对之前的投诉客户，可以考虑转移给其他授权服务机构”。从这个规定和泛亚迅速关闭至少330余家授权机构可以看出，泛亚违规操作是一清二楚，泛亚关闭该机构后台，企业消失，资料销毁，人员蒸发，有人来查，也死无对证。

　　“唐僧肉”是如何被吃的

　　泛亚的相关内部文件材料和现实对照，为我们揭开了泛亚和生产企业、批发商、授权服务机构，是如何利用泛亚平台，进行资本围猎的。

　　泛亚《生产商(会员)协议》第十一条约定：为双方合作更为紧密、长期且更有市场竞争力，生产商在协议有效期内，将不再与任何泛亚的竞争对手或潜在竞争对手进行与本协议合作相同或类似的合作。第十条规定，生产商席位年费每年为50万元，除此之外，还要向泛亚交年度管理费等。有了这些，双方利用垄断地位，拥有定价话语权后，将价格抬高，获取垄断利润。

　　泛亚资料显示，个人买家均可申请买方交割而没有实物卖方交割的资格，获取上市品种“锗”卖方交割资质的，仅云南临沧鑫圆锗业股份有限公司(云南锗业)一家生产商。也就是说，在锗的交易中，云南锗业一旦袖手旁观不参与交易，买单的投资者即便选择实物交割，也无法获得实物，所有“卖”单合同的个人投资者，则只能被动每日交“延期交割费”给申请交割的买家。如果他不平仓，而持续持有卖出合同，那每日的累计延期交割补偿金就能逐渐蚕食其所有资产。

　　于是，大家都买锗，锗的价格就被炒上了天。如，2011年8月，锗的市场价格是1万元/公斤，泛亚锗的价格被炒至1.7万元/公斤，云南锗业就是不卖货。

　　2011年8月18日，有以生产企业股东名义公开发布了《致证监会举报云南锗业损害股东利益函》。该函显示，多位股东从7月底开始多次致函、致电公司，要求公司高价卖出产品以实现利润最大化，但公司就是不卖。因此股东们有理由相信：唯一的可能性就是泛亚的庄家和公司早已串通好了。因为只有在确保公司不卖货的情况下，庄家才敢把锗炒高至偏离市价70%的程度。据了解，当日庄家申报买货超过8吨，而只有庄家在确保公司不会大量卖货的情况下才敢如此行动，否则庄家就必须以高于市场70%的价格接收上亿元的实物。庄家的目的就是把泛亚的空头打爆仓，以此获取暴利。在这一过程中，公司高管显然参与其中，损害了公司股东的利益。总之，公司高管和庄家联手赚钱，而股东利益损失殆尽。

　　直到2014年年底，云南锗业董事长包文东在“创新金融助推稀有金属产业升级”研讨会上，仍对泛亚感激不尽：我们通过这个平台要的是话语权，话语权就是要物有所值。

　　事实上，泛亚指定的唯一供货企业远非一家。如泛亚内部文件记载，五氧化二矾品种经泛亚认证的厂家仅一家——成都凯睿实业有限公司;电积钴(金属钴)品种，为江苏凯力克钴业股分有限公司一家。

　　一家企业垄断市场，可以控制定价权，而多家生产企业参与交易，也是如此。如铟品种，几年来价格虽然一直被操控着不断上涨，但几乎没人卖货。对此，8月14日期货日报刊发的《中国版“庞氏骗局”分析》一文，有详细的披露。

　　肥美的“唐僧肉”就在眼前，“抽水”显然不是吃“唐僧肉”的最佳办法。从去年起，这个游戏变得更精彩了!泛亚推出了全新的批发商制度。只需要缴纳500万元的席位费及200万—1000万元不等的保证金、杂费，就可获得批发商资格，从其他现货市场低价买货拿到泛亚来高价卖出，获得无风险套利机会。视金属品种不同，上述差价从20%一100%不等，远远大于“抽水”所得。

　　泛亚官网合作企业栏中，铟的交货厂家有7家。有投资者反映，其中5家柳州英格尔金属有限责任公司、昆山经昌新材料公司、云南五鑫实业公司、广东始兴星源金属公司、韶关市华力实业公司，均没有直接向泛亚交货但却被泛亚列为交货厂商。

　　在泛亚平台上，最神奇的是“匿名成交“，涉嫌为匿名的“傀儡”交货商洗钱开道。在投资者前赴后继举报下，这一现状才被叫停。

　　最近，泛亚加快了消灭证据的步伐，泛亚之前公布的合作企业一览表中，有54家可以交货的合作企业，后来在官网上被“剔除”得仅剩17家。至9月14日，记者在泛亚官网仅找到“生产商”12家。

　　一些投资维权者在全国各地调查走访后发现，被泛亚“剔除”的那些“傀儡企业”，多是皮包公司，或涉及利益输送，或一些企业根本就不存在。投资维权代表说，目前，已经被泛亚“剔除”出交货商名单的多个企业，与泛亚高层高度关联。这意味着，通过“剔除”等手段，泛亚正在刻意掩盖“左手倒右手”的收储游戏真相。